Давно мечтавший эльф Йойо наконец-то реализовал свою мечту - он стал сотрудником знаменитого завода Санты, где изготовляют чудесные подарки. Однако в первое же мгновение своего пребывания на рабочем месте он понял, что этот фееричный мир стал совсем другим: вместо традиционных мастеров, умевших с руками создавать волшебные игрушки, теперь стоят громоздкие механизмы и роботы. Санта Клаус сам отошел от дел, его место заняли автоматические машины, которые не знают слов добра и милосердия. А дух Рождества - тот самый волшебный шар, который делает праздник таким особенным, теперь совсем потерян. И когда на завод проникла злодейка Кибер Скрудж, которая угрожала сорвать праздник и уничтожить самого Санту, отважному эльфу Йойо пришлось собрать группу своих друзей - таких же энтузиастов и романтиков, которые не хотят видеть Рождество превратиться в просто-такую-праздничную-событие. Понимая, что без Санты праздник будет совсем не таким, как прежде, они решают отправиться на поиски легендарного деда Мороза.
Они пробираются через снежные горы и леса, где встречаются со всякими интересными персонажами - от веселых лисиц до мудрых волков. В их путешествии есть и такие моменты, когда они совсем забывают о том, что делают, и просто наслаждаются красотой природы: так, Йойо замечает, как на склоне горы растут маленькие снежинки - первые снега этого сезона. Наконец, после долгого поиска они обнаруживают, что Санта Клаус находится в замке в глубине леса, где он живет, наблюдая за миром и подготавливаясь к новому Рождеству. Оказывается, злодейка Кибер Скрудж хотела отобрать у него волшебную печать, которая дает ему силы создавать чудесные подарки. Эльфам удалось остановить ее и защитить Санту.
